Алгоритмические заявки Smart Execution
Smart Execution широко используется в мировой практике институциональными инвесторами.
Выставляя алгоритмические заявки, инвесторы могут эффективно покупать и продавать
большие пакеты активов, оказывая минимальное влияние на рынок.
Услуги Smart Execution позволяют нашим клиентам создавать интегрированную систему
управления активами, минимизируя труд трейдеров и добиваясь максимальной скорости
и прозрачности исполнения сделок с большими пакетами активов.
Получая алгоритмическую заявку от клиента, системы Ренессанс Капитала модифицируют
ее в соответствии с заранее определенными правилами и исполняют ее на рынке. Алгоритмы
в автоматическом режиме разделяют крупные торговые заявки на более мелкие ордера
по заданным формулам и исполняют их непосредственно на бирже по лучшим рыночным
ценам.
Таким образом, у клиента появляется возможность:
- Более качественно управлять рисками
- Автоматизировать и интегрировать торговые процессы
- Клиент имеет возможность полностью автоматизировать исполнение сделок от момента
принятия решения управляющим о совершении операции до момента ее исполнения на рынке,
минимизируя работу собственных трейдеров, для реализации решений управляющего через
системы брокера.
- Экономить время трейдеров клиента
Вы можете заказать брошюру с более подробной информацией о возможностях Smart
Execution, зарегистрировавшись по ссылке ниже.
Примеры алгоритмических заявок:
Алгоритмическая заявка типа «Айсберг»
Алгоритм подразумевает исполнение заявки частями, при этом исполняемое количество
на каждой итерации не должно превышать «видимое количество». Цена при этом всегда
остается одинаковой.
Алгоритмическая заявка типа TWAP
Алгоритм подразумевает покупку/продажу определенного объема за заданное количество
итераций в определенный промежуток времени по рыночной цене. При этом гарантируется,
что на каждой итерации цена не будет отклоняться от текущей лучшей цены продажи/покупки
больше, чем на заданный процент. Общий объем заявки исполняется равномерно в пределах
заданного промежутка времени.
Алгоритмическая заявка типа VWAP
Алгоритм подразумевает покупку/продажу определенного объема за заданное количество
итераций в определенный промежуток времени по цене, не превышающей рыночной средневзвешенной.
При этом гарантируется, что на каждой итерации цена не будет отклоняться от текущей
лучшей цены продажи/покупки больше, чем на заданный процент. Общий объем заявки
исполняется равномерно в пределах заданного промежутка времени.